交易前风险管理工具目前正在纳斯达克OMX Nordic衍生品市场上进行测试
Nasdaq OMX Nordic表示,一种用于上市衍生品交易的新的交易前风险管理工具将把风险检查转移到交易所层面,并减少市场参与者的等待时间。
交易前风险管理工具目前正在纳斯达克OMX Nordic衍生品市场上进行测试,并将于6月初投入使用。它使成员公司可以监视自己和客户的订单流,从而避免错误的交易。
“这些工具的主要好处是,通过将交易前检查集中在交易所一级,我们的会员及其客户可以减少延迟,”纳斯达克OMX赫尔辛基公司总裁,交易服务部股票与衍生产品负责人Lauri Rosendahl,在纳斯达克市场,OMX告诉THETRADEnews.com。
他补充说:“风险检查层次过多显然会导致延迟问题,但是对这些工具的初步测试表明,成员渴望在交换级别而不是内部系统使用它们。”
新服务包括不同的价格和订单大小检查以及每日累计数量检查以及每秒限制和价格订单限制。
它使用FTEN(纳斯达克OMX于2010年收购的风险管理软件提供商)的技术改编自纳斯达克OMX北欧股票市场上的系统,并符合欧洲证券和市场管理局制定的交易前风险准则。
Rosendahl说,该工具对提供直接市场准入(DMA)的会员特别有利。
“与现金股票市场相比,上市的衍生品交易需要更高级的风险检查。Rosendahl表示,对于处理DMA流的成员而言,诸如大量取消未结订单和紧急行动工具(如停工开关)之类的功能对于减少波动性交易场景的影响至关重要。
他补充说,交易自动化水平的提高要求交易所在处理错误交易中发挥更大的作用。
“我们与会员紧密合作开发了交易前风险管理工具,以满足他们的需求,我们认为这是主要交易所应提供的一部分,以促进公平有序的交易。”